- 有限度抛弃地产（地方），依靠中央扩表维稳，是可行的转型策略，且合体、合理。在此框架下：1.地产向下已定，巡视反腐乃是棺木敲钉，趋势一去不回头；2.维稳有理有利有节，向下空间不大，“the only way is up“。3.政治挂帅数据麻木，政治风、未来风由创业板向全盘蔓延
刘煜辉：金融数据弱，感觉主要因素是需求内生萎缩可能越来越强。目前政治的指向是明确的：依法治国和财税改革，经济的指向可能大家还有诸多疑虑，我以为也开始逐渐清晰。财赤货币化历来如此。体 详见长微博： 🔗 网页链接
周其仁：三中全会以后需要一些好故事，这跟当年商鞅变法是一样的，你怎么说，人不一定信，你把这个杆子移过去，很多人就信了。
- 趋势投资者在a股存在有其合理性。#情绪化不成熟不稳定成长性相对足#阶段性牛市从来没消失过。趋势投资vs价值投资，这其实是一个三观的问题。市场是可以理解的吗？敬畏市场的命题下，我们应该放弃揣测市场还是去努力迎合市场？显然，不同的人选择了不同的道路。
#一个成功的趋势投资者# 私募长跑冠军的选美论 2012年08月06日 10:47 仇晓慧 存续期满3年的私募越来越多，要找到私募长跑冠军并非难事。这个冠军，就是展博投资旗下的“展博1期”，这个产品成立于2009年6月，存续期刚满三年，截至2012年上 🔗 网页链接
刚看到一句很火的话：姑娘，我有一条祖传的染色体想送给你。 - 刘博这个思路有待商榷。银行配置敏感灵活，可以作为一个抓手，运动式清理一下风险，降低错配度，指导性抑制进平台和地产。运动完后，流动性肯定会放开一点，实业传导比金融慢，可以挺过这个时间差。
流动性这道题没有那么简单，抑制资金进平台和地产，银行信用还能到哪里去？非标全面受压，银行总得配置什么资产？不接济，这么大存量债务，又没现金流，资金链会断，央行能担中央的首要任务：守住底线？ 这个拐点判断没那么容易 - 空Kom空在雪球发表讨论：外企降价进基药有很大风险，默沙东的舒降之就是一个很简单的例子，降50%进基药，结果第二年又因为价格被踢出局，一下子让整个公司一蹶不振，可以看看默沙东现在在商业公司的库存都是90天，回款是拿180天自个贴息承... http://t.cn/zHK0Fz9（ 分享自@雪球 ）展开全文
- 0531中信国健主动终止IPO，可惜a股少了一个好标的。伴随而来的是研发团队IPO面前利益分配分裂的传言（郭亚军离去），和兰生重组预期再起的风声。#有人的地方就有江湖#
中信国健0601：中信国健0601： 益赛普 国内市场仍有很大挖潜可能（龙头其实很苦逼的，市场教育全得自己动手） 外企有可能进入加剧竞争 健尼哌 器官移植市场小 目前40%份额 增速趋缓 研发 目... 🔗 网页链接 （使用新浪长微博工具发布 http://t.cn/zOXAaic）
